Tiotusentals personer firar Christopher Street Day när larmet kommer klockan 22 om en allvarlig händelse.
En vit skåpbil har med hög hastighet körts in i området, träffat flera människor och därefter kört in i ett träd.
En kvinna avlider på platsen. 29 personer skadas, flera allvarligt.
Föraren försvinner från platsen, men identifieras snabbt av polisen som en man i 20-årsåldern, känd för koppling till islamistiska kretsar.
Han är inte gripen och polisen går ut med en efterlysning med både bild, namn och omfattande signalement.
Mannen pekas ut som 21-årige Abdul Ballout med föräldrar från Libanon.
Under eftermiddagen bekräftar landets inrikesminister att det rör sig om ett islamistiskt terrordåd.
Tyskland meddelar att nivån för terrorhot höjs.