Lagförslaget togs fram av det ultranationalistiska partiet Judisk makt (Otzma Yehudit), vars ledare Itamar Ben-Gvir länge propagerat för dödsstraff.
Lagen innebär att den som anses ha begått ett ”nationalistiskt motiverat mord” ska kunna dömas till döden. I praktiken innebär det att palestinier fängslade för mord i Israel kan avrättas. Lagen är däremot inte applicerbar på israeler som dödar palestinier.
Enligt lagtexten kan domstolar besluta att döma en åtalad även om åklagaren i ärendet inte yrkat på det. Det krävs inte heller att samtliga domare är eniga för att döma den åtalade till döden.
Under måndagskvällens omröstning röstade 62 ledamöter ja, 48 nej och en ledamot avstod. Israel kan nu i teorin tillämpa den nya lagstiftningen på alla territorier man i praktiken kontrollerar, vilket inkluderar Västbanken och drygt hälften av Gazaremsan.
Kort efter omröstningen meddelar dock flera israeliska människorättsorganisationer att parlamentets beslut komer att överklagas till landets högsta domstol.
Lagförslaget fick grönt ljus i en första omgång i knesset i november förra året.
I söndags varnade Storbritannien, Tyskland, Italien och Frankrike för att låta förslaget bli lag.
”Vi är särskilt oroade över att lagförslaget i praktiken är av diskriminerande natur”, säger de fyra ländernas utrikesministrar i ett gemensamt uttalande.
Även Sverige sällar sig till fördömandet, skriver utrikesminister Maria Malmer Stenergard (M) i ett inlägg på X.
Dödsstraff finns sedan tidigare som en möjlig påföljd enligt israelisk lag. Detta gäller dock bara för brott som högförräderi, folkmord och brott mot mänskligheten och har bara verkställts vid två tillfällen, den senaste gången var när ”Förintelsens arkitekt” Adolf Eichmann hängdes 1962.
Läs mer:
Emma Bouvin: Alla som anklagar Israel för apartheid får vatten på sin kvarn
Hård kritik mot förslag om obligatoriskt dödstraff för palestinier
